أرباح HSBC السنوية تخالف التقديرات بسبب الصين

أعلنت شركة إتش.إس.بي.سي هولدنجز يوم الأربعاء عن أرباح سنوية قياسية رغم أنها جاءت دون التقديرات بسبب رسوم ضخمة بقيمة ثلاثة مليارات دولار على حصتها في بنك صيني وسط تزايد القروض المعدومة في ثاني أكبر اقتصاد في العالم.

تراجعت أسهم البنك البريطاني بنسبة 6٪ في التعاملات المبكرة في لندن، مقابل مؤشر FTSE الثابت، متأثرة أيضًا بارتفاع تكاليف التشغيل وعلى الرغم من الإعلان عن إعادة شراء أسهم جديدة بقيمة 2 مليار دولار.

بلغت الأرباح قبل خصم الضرائب لعام 2023 نحو 30.3 مليار دولار، بزيادة 78٪ عن العام السابق ولكنها أقل من التقدير المتفق عليه البالغ 34.1 مليار دولار.

أدت أزمة العقارات المتفاقمة في الصين إلى عرقلة اقتصادها وبدأت في إلحاق الضرر بالبنوك العالمية بسبب تعرضها لها.

بعد انخفاض قيمة حصته في بنك الاتصالات الصيني (BoCom) بقيمة 3 مليارات دولار، كان لدى بنك HSBC أكبر عملية شطب لأصول بنك صيني بين أقرانه الأجانب.

وقال بنك HSBC إن شطب قيمة Bocom جاء بعد مراجعة التدفقات النقدية المستقبلية المحتملة وتوقعات نمو القروض وهوامش الفائدة.

ومع ذلك، قال الرئيس التنفيذي نويل كوين إنه يعتقد أن التقييمات في سوق العقارات التجارية في البر الرئيسي للصين قد وصلت إلى أدنى مستوياتها.

وأضاف أنه يشهد "انتعاشًا تدريجيًا وتدريجيًا" لكن الأمر "سيستغرق بضع سنوات حتى يشق السوق طريقه عبر التحديات الحالية".

وقال مات بريتزمان، محلل الأسهم في هارجريفز لانسداون، إن البر الرئيسي للصين لا يزال يمثل علامة استفهام بالنسبة لبنك HSBC وأن توقعاته تبدو أسوأ إلى حد ما من المتوقع.

وقال في مذكرة للعملاء: "كان عام 2023 عامًا قويًا بالنسبة لبنك HSBC، لكن يبدو أن زخم الأرباح يقترب من نهايته، ومن المقرر أن تصبح الأمور أكثر صعوبة من هنا".

توقعات حذرة وارتفاع التكاليف

وقال أكبر بنك في أوروبا إنه لا يزال حذرا بشأن توقعات نمو القروض في النصف الأول من عام 2024، في مواجهة تباطؤ النمو الاقتصادي في العديد من الاقتصادات التي استمر فيها التضخم.

ارتفعت تكاليف بنك HSBC بنسبة 6% في عام 2023، وهو ما يزيد عما كان متوقعًا، وذلك بسبب تأثير الرسوم المصرفية الأعلى من المتوقع في الولايات المتحدة وبريطانيا. وقالت أيضًا إن التكاليف ستنمو بنسبة 5٪ أخرى في عام 2024، حيث تواجه التضخم أثناء الاستثمار في أعمالها.

أعلن البنك عن عائد على حقوق الملكية الملموسة (ROTE) بنسبة 14.6٪، وهو هدف الأداء الرئيسي، في عام 2023، وهو ما يقل عن 17٪ المقدرة. وقالت إنها تواصل استهداف ROTE في منتصف سن المراهقة لعام 2024.

قدمت أعمال الثروة في بنك HSBC نقطة مضيئة للبنك، حيث ارتفعت الإيرادات بنسبة 8٪ إلى 7.5 مليار دولار، مدعومة جزئيًا بالاستحواذ على أعمال الثروة في سيتي جروب في الصين العام الماضي.

كما اجتذبت وحدة الثروة – التي يحاول بنك HSBC نموها، خاصة في آسيا – أصولًا مستثمرة صافية جديدة بقيمة 84 مليار دولار، ارتفاعًا من 80 مليار دولار في عام 2022.

وقال بنك HSBC إن مجموع مكافآته ارتفع إلى 3.8 مليار دولار من 3.4 مليار دولار في العام السابق، مما يعكس تحسن الأداء، كما أنه سيطلق خطة جديدة للأجور المتغيرة لموظفي الإدارة المبتدئة والمتوسطة.

والجدير بالذكر أن كوين شهد تضاعف إجمالي أجره في عام 2023 إلى 10.6 مليون دولار من 5.6 مليون دولار في العام السابق، حيث بدأت الحوافز طويلة الأجل من تعيينه في عام 2020 في استحقاقها، مما عزز راتبه المتغير.

أعلن البنك الذي يقع مقره الرئيسي في لندن عن توزيع أرباح مرحلية رابعة بقيمة 0.31 دولار للسهم الواحد، مما يؤدي إلى إجمالي 0.61 دولار للسهم لعام 2023.

وقالت أيضًا إنها ستدرس توزيع أرباح خاصة بقيمة 0.21 دولار للسهم في النصف الأول من عام 2024 بمجرد اكتمال بيع أعمالها في كندا.